10:21 高信集团<00007> - 公告 (05)

配售价为1.73港元，相当於(i)股份於最後交易日在联交所所报每股1.79港元

的收市价折让约3.35%；(ii)股份於截至及包括最後交易日的最後五个交易日

在联交所所报每股平均收市价约1.64港元溢价约5.49%；及(iii)股份於二零零

五年六月三十日的未经审核每股资产净值0.37港元溢价约367.57%。

配售价不存溢价授出购股权乃经本公司与配售代理公平磋商後达成，并考虑(i

)购股权行使价较配售价高出近7%；及(ii)配售价较於直至最後交易日（包括

该日）止对上五个交易日在联交所所报平均收市价及二零零五年六月三十日的

每股未经审核资产净值呈溢价。故此，董事认为配售价不存溢价授出购股权对

本公司及整体股东而言属公平合理。

董事亦认为，尽管不存溢价授出认购股权，整体而言，配售协议条款较早前本

公司订立的认购协议条款，对本公司股东及本公司更为有利，特别是目前每股

配售价为1.73港元，而在认购协议项下购认股份价格及购股权认购价格合共仅

1.0港元。

认购股权行使价为1.85港元，相当於(i)股份於最後交易日在联交所所报每股1

.79港元的收市价折让约3.35%；(ii)股份於截至及包括最後交易日的最後五个

交易日在联交所所报每股平均收市价约1.64港元溢价约12.80%；及(iii)股份

於二零零五年六月三十日的未经审核每股资产净值0.37港元溢价约400%。

配售协议的先决条件

配售须待（包括其他）联交所批准配售股份及购股权股份上市及买卖後，方可

作实。

倘上述配售协议的先决条件未能在二零零六年六月十五日或之前达成，配售协

议将会终止，除配售协议所列明外，任何一方并无就此向对方索取任何费用、

损失、补偿或其他方式的赔偿。倘配售协议终止，本公司将会另行刊发公布。

配售完成

预期配售协议将於配售协议的先决条件达成後第七个营业日或之前或本公司与

配售代理书面同意的其他时间或日期完成。

一般授权

本公司将会根据股东在二零零五年五月二十五日上届股东周年大会上批准可配

发、发行及处置股份的一般授权发行配售股份及购股权股份。

配售的原因及所得款项净额用途

配售所得款项总额及净额（假设尚未行使购股权）分别约为29,400,000港元及

29,000,000港元，所得款项净额其中95%将为资本承担提供资金，余款将用作

本公司一般营运资本。

配售所得款项总额及净额（假设购股权获悉数行使）分别约为60,900,000港元

及60,500,000港元，所得款项净额其中95%将为资本承担提供资金，余款将用

作本公司一般营运资本。

董事会认为，配售协议（包括配售价及购股权行使价乃经各方公平磋商下厘定

）属公平合理，并符合本公司及其股东的整体利益。董事认为透过配售股份，

本公司可在无须负担任何利息下扩大其股本及股东基础。

对股权架构的影响

本公司於紧接配售前及紧随配售後的股权架构如下：

完成配售前本公司

现有的股权架构

所持已发行

所持有 股份概约

股份数目 百分比

承配人 － －

J & A Investment Limited 311,718,000 67.76%

其他公众股东 148,282,000 32.24%

总计 460,000,000 100%

紧随完成配售後但

未全数行使认购股权前

本公司的股权架构

所持已发行

所持有 股份概约

股份数目 百分比

承配人 17,000,000 3.56%

J & A Investment Limited 311,718,000 65.35%

其他公众股东 148,282,000 31.09%

总计 477,000,000 100%

紧随完成配售及

全数行使认购股权

後本公司的股权架构

所持已发行

所持有 股份概约

股份数目 百分比

承配人 34,000,000 6.88%

J & A Investment Limited 311,718,000 63.10%