华龙内参2021年第124期 总第955期(电子版):市场韧性十足 上方压力位在这里

类别:策略 机构:华龙证券股份有限公司 研究员:马应德/吴媛/张馨月/李斌 日期:2021-07-08

  市场热点

      1、磷矿石

      近期,由于新能源产业链中,磷酸铁锂需求高速增长,而原材料磷矿石产量较 2016 年下滑了近 40%。供需矛盾下,产品出厂价格已达近十年来年最高水平。

      相关上市公司:兴发集团半年报显示,公司磷矿石、黄磷和下游产品收入17.18 亿元,占主营收入比例为 18.69%;六国化工目前拥有可开采磷矿石超过 2000 万吨。

      2、PVDF

      锂电用 PVDF(正极粘结剂、隔膜材料)从去年四季度开始供应偏紧,目前随着电动车快速发展以及铁锂市场的结构性影响,供应缺口不断扩大,产品价格也不断上涨。

      据行业数据,近 3 个月,PVDF 粉料、粉粒价格已经从 7 万元/吨上涨至14 万元/吨,电池用 PVDF 价格也从 11 万元/吨上涨至 15-20 万元/吨的区间;另一方面,在《蒙特利尔协议》以及国内制冷剂配额的框定下,PVDF 的原材料 R142b 作为二代制冷剂已经开始逐步退出,企业生产配额将持续下降,目前 R142b 的价格已经从 2 万元/吨上涨至接近 4 万元/吨的水平。业内预期锂电 PVDF 供应紧张可能会延续到明年下半年。

      相关上市公司:璞泰来控股的乳源东阳光有2000吨 PVDF 产能;昊华科技 2500吨 PVDF 产能主要应用于锂电池行业;联创股份新建项目 8000 吨/年聚偏氟乙烯(PVDF)项目