公募基金周报:消费板块回调明显 低碳ETF即将上市

类别:基金 机构:渤海证券股份有限公司 研究员:宋旸/陈菊 日期:2021-04-12

  核心观点:

      行情方面,上周股市整体下跌,沪深300 下跌2.45%,中证500 微涨0.14%;海外主要股市涨跌互现,标普500 上涨2.71%,恒指下跌0.83%;债券市场方面,中债综指微跌0.01 %,中证转债上涨0.37%;商品市场方面,南华商品指数下跌1.41%

      公募基金方面,全市场仅四成基金净值表现上涨,除固收和商品基金多数录得正收益外,其余类型基金均多数下跌。平均来看,境内权益类基金表现最差,其中股票型、股指型和量化型分别平均下跌1.62%、1.25%和0.90%,可转债型和FOF 分别平均下跌0.41%和0.36%,QDII 和债券基金微跌,债指和商品基金表现相对较好,分别平均上涨0.06 %和0.16%;货币基金区间七日年化收益率均值降至2.20%。从风格上看,小盘价值风格基金表现强于大盘成长风格基金。

      ETF 方面,全部ETF 较前周场内份额增加(+90.15 亿),市值减少(-48.25 亿),其中货币ETF 份额增逾125 亿,成交活跃度继续下降。个券层面股票ETF多数收跌,其中钢铁、煤炭、资源能源等周期上游标的涨幅较高,酒类、食品饮料等相关消费标的跌幅较高;成交活跃的标的中,钢铁ETF、煤炭ETF、有色金属ETF 涨幅居前,酒ETF、消费50ETF、食品饮料ETF 跌幅居前;资金流向方面,券商ETF(+3.81 亿)、上证50ETF(+2.26 亿)等热门标的获资金小幅净流入,中证500ETF(-17.54 亿)、芯片ETF(-9.50 亿)等热门标的资金净流出较多。QDII 型ETF 中港股通50ETF(-3.65 亿)区间资金净流出较多,商品ETF 中各类黄金标的最高以0.67%收涨,最低以1.73%收跌。

      LOF 方面,全部LOF 较前周场内份额减少(-2.32 亿),市值减少(-15.14亿),成交活跃度继续下降。成交活跃的标的中,仅白银基金上涨1.05%;白酒基金(-5.72%)、华宝油气(-5.28%)、景顺鼎益(-3.75%)跌幅居前;资金流向方面,热门标的资金净申购最多为白银基金(+1.47 亿)和兴全合润(+0.97 亿),净赎回最多为华宝油气(-0.66 亿)。

      发行方面,待发行偏股权益基金数量相对较多,其中富国中证银行ETF、银华中证基建ETF 将于本周12 日和14 日发行;申报方面,混合基金申报数量较多,其中ETF 申报包括装备产业、现代农业主题、工业互联网主题、恒生科技、互联互通A 股策略等,其余具有明显投资方向的权益基金主要聚焦在制造、化工、医药、电子竞技等领域;募集方面,上周仅23 只基金成立共募集281.54 亿,偏股权益单只基金平均募集金额为仅为3.57 亿,相对来看“固收+”类基金发行热度稍高;上市方面,近期多只ETF 上市交易,其中华泰柏瑞中证物联网ETF 于9 日上市,鹏华中证内地低碳经济ETF 将于14日上市,上市交易份额3.36 亿。

      风险提示:市场波动和市场风格转换风险,本报告不构成投资建议。