珠江实业(600684):预期较确定的高成长

类别:公司 机构:海通证券股份有限公司 研究员:帅虎 日期:2009-03-17

我们预期,在多年的整合与等待之后,珠实集团的战略性结构调整,有望在2009 年取得突破性进展。

    盈利预测与投资建议。预测公司2008-2010 年的EPS 分别为0.13 元、0.70 元、1.15 元。公司业绩有望高速成长,且存在一定的资产注入预期,因此,我们维持对公司 “买入”的投资评级,按10 年EPS 计算的10 倍PE,给予其6 个月目标价11.50 元。