基金市场周报:食品饮料主题基金排名领先 房地产类QDII平均收益领先

类别:基金 机构:上海证券有限责任公司 研究员:刘亦千 日期:2023-01-17

  本期(1.9-1.13)上证指数上涨1.19%,深证指数上涨2.06%。申万一级行业中,本期大部分行业上涨,非银金融和食品饮料行业领涨。海外权益市场本期均上涨。国际黄金价格上涨。本期各类基金除主动投资债券基金小幅下跌,其余均上涨。主动投资股票基金、主动投资混合基金和分别上涨1.43%、0.92%,主动投资债券基金下跌0.01%。 QDII 基金上涨0.50%。

      权益类:食品饮料主题基金表现较好

      申万一级行业中,本期大部分行业上涨,非银金融和食品饮料行业领涨。非银金融行业,在多因素的推动下迎来上涨。保险板块,1 月12 日,银保监会发布《关于扩大商业车险自主定价系数浮动范围等有关事项的通知》,将商业车险自主定价系数的浮动范围由[0.65,1.35]扩大到[0.5,1.5]。保险企业车险业务保费空间进一步打开,有望推进车险业务高质量发展。证券板块方面,1 月13 日,证监会发布《证券经纪业务管理办法》,《办法》强调经纪业务属于证券公司专属业务,并在投资者保护、跨境经纪业务监管等方面进一步完善。叠加A 股今年以来的上行趋势,市场情绪和预期有了明显回暖。此外,非银金融行业经过此前的调整,其估值已处于历史低位,本周在多因素的共振下,板块迎来修复行情,非银金融本期上涨4.23%,排名第1。食品饮料行业,在消费复苏的影响下涨幅居前。随着消费场景逐步恢复,线下餐饮场景显著恢复,加之交通运输部数据显示,返乡人流同比大幅提升,春节消费有望提升。此外,板块在北向资金流入的影响下涨幅明显,本期食品饮料行业上涨4.05%,排名第2。

      主题基金中,本期各主题基金除高端制造、国防军工主题基金录得负收益,其余主题基金均录得正收益。食品饮料板块,随着春节到来,消费需求加大节奏加快,食品饮料板块有望引来上涨。本期食品饮料主题基金上涨3.94%,排名第1。2022 医保结余创历史新高,随着新冠疫情减弱,患者就诊意愿更加强烈,医药健康板块有望迎来复苏,本期医药健康主题基金上涨3.45%,排名第2。

      权益类板块动态:食品饮料主题基金排名领先

      主题基金中,本期各主题基金除高端制造、国防军工主题基金录得负收益,其余主题基金均录得正收益。食品饮料板块,随着春节到来,消费需求加大节奏加快,食品饮料板块有望引来上涨。本期食品饮料主题基金上涨3.94%,排名第1。2022 医保结余创历史新高,随着新冠疫情减弱,患者就诊意愿更加强烈,医药健康板块有望迎来复苏,本期医药健康主题基金上涨3.45%,排名第2。

      从最近12 周各主题基金综合表现来看,板块轮动效应持续。

      港股通主题基金,本期排名第7,前期表现较好,近12 周综合排名第1。食品饮料主题基金,虽波动较大,但依靠中期几周连续榜首,近12 周综合排名第2。

      固收类:可转债基金本期收益领先

      本期债市代表指数普遍下跌。其中中证企业债、中证全债和中证国债分别下跌0.003%、0.07%和0.16%。中证转债上涨0.18%。

      从投资方向上看,本期可转债基金、信用债基金和利率债基金收益率分别为0.24%、-0.005%和-0.04%。从今年收益综合来看,可转债基金业绩表现较好,平均累计收益率为3.39%。

      QDII 类:房地产类QDII 平均收益领先

      本期各类QDII 基金有涨有跌。本期房地产类QDII 表现强势,上涨2.23%,排名第1。油气及资源类QDII 本期上涨1.92%,排名第2。美国股票QDII 本期上涨1.11%,排名第3。大中华及亚太股票QDII 上涨0.17%,排名第4。黄金主题类QDII 下跌0.07%,排名第5.海外债QDII 下跌0.54%,排名最后。今年全年来看,大中华及亚太股票QDII 涨幅最大,上涨5.42%,排名第1。