高端制造周报：央企采购指导意见出台、工程机械复苏延续

　　核心观点：关注央企采购指导意见受益行业、工程机械行业《关于规范中央企业采购管理工作的指导意见》称，要发挥采购对科技创新的支撑作用。在兼顾企业经济性的情况下，可采用谈判或直接采购方式采购，鼓励企业预留采购份额并先试先用。在卫星导航、芯片、高端数控机床、工业机器人、先进医疗设备等科技创新重点领域，充分发挥中央企业采购使用的主力军作用，带头使用创新产品。建议关注卫星导航、芯片、数控机床、工业机器人行业和龙头上市公司。

    　　2024 年7 月销售各类挖掘机13690 台，同比增长8.6%，其中国内6234 台，同比增长21.9%；出口7456 台，同比下降0.51%。

    　　2024 年7 月份，装载机主要制造企业销售各类装载机8379 台，同比增长27.1%；其中国内市场销量4439 台，同比增长24.7%；出口销量3940 台，同比增长30.1%。7 月销售电动装载机1317台。

    　　板块市场表现：本周上证指数下跌1.49%，沪深300 指数下跌1.56%，机械装备（申万行业：机械装备）板块指数下跌2.55%，位居24/31 位，落后于上证指数和沪深300 指数；国防军工板块（申万行业：国防军工）板块指数下跌4.49%，位居28/31 位，落后于上证指数和沪深300 指数。剔除负值后，机械设备行业估值水平（整体法）21.8 倍，国防军工行业估值水平（整体法）43.4倍。

    　　重点公司动态：华锐精密：上半年扣非净利润7,085.74 万元，同比增长 19.52%；高德红外:公司及全资子公司签订日常经营重要合同，收到某重大型号国内完整装备系统总体项目《中标通知书》；海目星:披露海外项目中标并签署合同；步科股份:回答投资者关于公司机器人和无框力矩电机业务的问题。

    　　产业要闻:1）千帆星座首批18 颗商业组网卫星成功发射；2) 小鹏旗下飞行汽车子公司融资1.5 亿美元 ；3) 全球半导体走出阴影 中国市场同比增长21.6%；4）富士康将在郑州布局新能源汽车试制中心、固态电池项目。

    　　板块与重点公司估值：关注数控机床、机器人、工程机械行业。

    　　风险提示：设备更新实际规模不及预期。