传媒新消费行业周报:数字经济之元宇宙 虚实结合是主线可关注内容与媒介共荣

类别:行业 机构:华鑫证券有限责任公司 研究员:朱珠/于越 日期:2022-11-20

本周观点更新

    自上而下看,政策上暖意渐浓。从中办国办印发《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》到发改委的《关于数字经济发展的报告》再到人民日报刊文《虚拟现实规模化应用加速(科技自立自强)》,政策层面一以贯之,暖意不断。我们认为,政策面加持利于板块整体情绪面修复;投资维度,在顶层文件中数字经济成主线,数字经济发展从移动互联网进入元宇宙,在移动互联网中以百度、阿里、腾讯、美团、京东、抖音为代表从搜索、通讯、物流、零售、社交、娱乐、内容、媒介等领域赋予其数字化,也驱动互联网经济高速增长。元宇宙有望接棒,成为数字经济发展新动能。数字经济之元宇宙涉及领域较多,从数字藏品到数字人,从Web3.0 到AIGC , 元宇宙有望驱动移动互联网为代表的Web2.0 进入Web3.0,也有望带来新一轮百花齐放的创新创作,中小企业与头部大厂各具自身优势助力数字经济新增量,可关注内容与媒介新共荣。11-12 月可关注进口片、贺岁档、春节档预热,同时12 月海南岛国际电影节(未来影像与数字经济元宇宙峰会将开启)。

    本周重点推荐个股及逻辑

    给予传媒新消费行业推荐评级。风语筑603466(公司在虚拟展厅、虚拟数字人、虚拟场景以及数字艺术创作领域均有结合AI人工智能技术的探索与应用);蓝色光标300058(旗下销博特发布“微蜜”P-CDP监测平台,帮助企业主对私域微信生态进行数据集成);浙文互联600986(与行业从业者共同探索元宇宙的标准);华策影视300133(关注春节档影片参投进展);横店影视603103(关注进口片定档的《阿凡达:

    水之道》是否引进,疫后观影复苏看优质电影内容产品供给);博纳影业001330(疫后复苏主业修复,关注《无名》

    电影的定档进展);哔哩哔哩9626(组织架构再调整,后续进展可期);阜博集团3738(阜博冀以科技力量释放内容经济潜能,助香港影视重振国际影响力);芒果超媒300413(关注后续综艺剧集及新业务的进展);腾讯控股0700(关注视频号商业化进展以及与联通的合作进展);心动公司2400(自研游戏《铃兰之剑》“伊利亚先遣队”测试于11月11日开启;《退休模拟器》获游戏版号);吉比特603444(《一念逍遥》项目组发起美术品质优化的专项计划;代理 产品《奥比岛:梦想国度》1.5版本「嗡嗡行动」将于11月23日开启);;百奥家庭互动2100(关注在研产品《时序残响》进展;自研产品《奥比岛:梦想国度》1.5版本「嗡嗡行动」将于11月23日开启);电魂网络603258(电魂自在里文化空间正式开馆;《勇士与梦想大陆》获游戏版号);青瓷游戏6633(自研产品《使魔计划》“起源测试”于11月16日开启)。

    风险提示

    产业政策变化风险、推荐公司业绩不及预期的风险、行业竞争风险;编播政策变化风险、影视作品进展不及预期以及未获备案风险、经营不达预期风险;疫情波动风险、宏观经济波动风险。