宏观专题:战略性新兴产业七问七答

类别:宏观 机构:华创证券有限责任公司 研究员:张瑜/陆银波 日期:2021-01-15

  前言:

      自十二五规划以来,连续三个五年规划中都提及发展战略性新兴产业。政府对其较为重视。《十四五建议稿》中指出,“发展战略性新兴产业。加快壮大新一代信息技术、生物技术、新能源、新材料、高端装备、新能源汽车、绿色环保以及航空航天、海洋装备等产业。”本篇报告全面梳理战略性新兴产业的相关内容:包括特征有哪些?(怎么定义战略性新兴产业?);历次规划(三步走计划);涉及的产品和服务(9 个大类、40 个中类、189 个小类);体量多大?增速如何?战略性新兴产业集群的领域、区域分布;近期较为实质性的十大财税金融支持措施以及重点上市公司都是哪些?

    一、战略性新兴产业有哪些特征?

      战略性新兴产业是以重大技术突破和重大发展需求为基础,对经济社会全局和长远发展具有重大引领带动作用,知识技术密集、物质资源消耗少、成长潜力大、综合效益好的产业。

    二、回顾战略性新兴产业的三步走计划,现在到哪了?

      战略性新兴产业的发展规划始于2010 年的国发32 号文。分三步走:

      1)到2015 年,增加值占国内生产总值的比重力争达到8%左右。2)到2020年,战略性新兴产业增加值占国内生产总值的比重力争达到15%左右。3)再经过十年左右的努力,整体创新能力和产业发展水平达到世界先进水平。

    三、涉及哪些产品和服务?

      根据统计局文件,《战略性新兴产业分类(2018)》,分为9 个大类,40 个中类,189 个小类。其中大概134 个小类属于工业部门,其他55 个小类属于农林牧渔业、建筑业、服务业。(注:考虑到《十四五建议》中对战略性新兴产业的提法与十三五略有差别,战略性新兴产业的分类后续可能会有所调整)。

    四、体量?增速?

      体量方面,2019 年,我国战略性新兴产业增加值占GDP 比重达11.5%,比2014 年提高3.9 个百分点。增速方面,2016-2019 年,战略性新兴产业工业增加值年均增速为10.5%,快于同期规模以上工业4.4 个百分点;战略性新兴服务业营业收入年均增速为15.2%,快于同期服务业营业收入3.9 个百分点。

    五、战略性新兴产业集群分布?

      十三五对战略性新兴产业的发展规划中开始提产业集群发展的概念,目标是培育百余个战略性新兴产业集群。2019 年10 月,发改委公布首批66 个战略性新兴产业集群名单(具体名单见章节7),涉及23 个省或直辖市,12 个细分领域。其中山东有7 个产业集群入选,在省级行政区中位居首位。生物医药领域入选17 个,细分领域中排在首位。

    六、近期十大财政金融支持举措简介

      从资金保障、财政金融支持角度,有十大较为重要的举措。包括构建保险等中长期资金投资战略性新兴产业的有效机制、进一步放宽或取消外商投资限制,增加战略性新兴产业条目等。加强政府资金引导等。

    七、重点上市公司有哪些?

      结合66 个产业集群,我们整理与其对应的47 个千亿市值上市公司。

    风险提示:

      外部环境进一步恶化,新兴产业发展受阻。