电子行业日报:鸿海、纬创、和硕计划投资印度市场

类别:行业 机构:川财证券有限责任公司 研究员:孙灿 日期:2020-09-29

  每日点评

      2020 年9 月29 日,上证综指为3224 点,上涨0.21%;深证成指为12901 点,上涨1.10%;wind 信息技术行业一级指数4700 点,上涨1.40%。其中,电子行业涨幅前三的公司为:铜峰电子(600237.SH,10.10%)、立昂微(605358.SH,9.99%)、春兴精工(002547.SZ,9.94%)。

      9 月面板价格持续增长,LCD 面板市场格局集中度进一步提升。据WitsView数据,9 月下旬电视面板65 寸/55 寸/43 寸/32 寸价格同比前月提升6.5%/9.0%/8.4%/13.6%;桌面显示器面板27 寸/23.8 寸/21.5 寸价格同比前月提升0.0%/0.4%/1.8%;笔记本面板17.3 寸/15.6 寸/14 寸/11.6 寸价格同比提升1.0%/1.3%/3.0%/3.0%。目前面板市场仍呈现供不应求的市场态势,供给端受限三星关厂的等因素带来的产能不足;需求端IT 面板需求旺盛,电视面板海外市场需求充足,部分彩电品牌上调电视售价。京东方宣布拟以不低于121.17 亿元收购南京中电熊猫G8.5(55.91 亿元,80.83%股权)和成都中电熊猫G8.6(65.26 亿元,51%股权)部分股权。TCL 科技也于此前收购苏州三星显示股权,面板市场加快整合,头部厂商整体产能与市场份额将进一步提升,客户与技术优势或将迸发协同效应。

      苹果iPhone 12 系列受疫情影响,出货时间相比往年递延一个月,或在10 月发布新品;预计在5G/光学/面板有所创新,预计采用高通5G 芯片方案、升级TOF 传感器、采用OLED 全面屏。相关产业链标的有望在Q4 起实现订单增长,今年四季度至明年业绩长期受益。建议关注:(1)半导体设计公司圣邦股份、全志科技、紫光国微、芯原股份、富满电子;(2)5G 射频/天线厂商卓胜微、三安光电、信维通信,CIS 厂商韦尔股份,手机背板厂商蓝思科技,ODM 厂商闻泰科技,FPC 厂商鹏鼎控股;(3)智能穿戴设备领域标的立讯精密、歌尔股份、漫步者、环旭电子,充电领域标的奥海科技、安克创新;(4)面板标的京东方A、TCL 科技。

      行业要闻

      上海市政府与华为公司深化战略合作框架协议签约暨华为青浦研发中心项目开工仪式9 月27 日举行。华为青浦研发中心项目位于青浦区金泽镇,总用地面积约2400 亩。该项目将具有高科技元素的现代化工作场所与绿色生态相结合,打造华为全球创新基地。(SEMI)

      日本东芝周二宣布示,为提高集团的利润率,该公司将退出处于亏损的LSI芯片业务,同时仅保留电源管理芯片业务。(集微网)

      路透社报导传出,苹果供应链中的三大台厂鸿海、纬创以及和硕 计划投入印度的生产奖励计划 (PLI),未来 5 年内于印度投资近 9 亿美元 (约新台币262 亿元),以扩大 iPhone 的印度产能。(集微网)

      公司动态

      精研科技(300709):公司发布2020 年前三季度业绩预告,预计实现归属于上市公司股东净利润7200 万元-8000 万元,同比下降21.90%-29.71%。

      风险提示

      5G 建设不及预期;技术创新对传统产业格局的影响。