环保行业:从深圳龙岗看环卫竞争格局变迁

类别:行业 机构:长江证券股份有限公司 研究员:徐科/任楠/罗松/贾少波 日期:2020-09-27

  龙岗区环卫服务费总开支约12.73 亿元,其中垃圾清扫9.14 亿元我们统计了2017 年至2020 年8 月深圳龙岗区所有签订正式合同的环卫服务项目共587个,按金额来看,垃圾清扫项目金额占比71.8%,占据绝对优势,绿化管养、大件垃圾资源化项目占比分别为14.9%和6.5%,较为靠前。此外,渗滤液处置、公厕运营和垃圾分类占比分别为4.3%、1.7%和0.8%。因为我们统计的时间跨度为3.6 年,假设订单按照时间平均分布,则深圳龙岗区环卫年化开支约12.73 亿元,其中垃圾清扫、绿化管养及垃圾收转运分别为9.14 亿元、1.90 亿元和0.82 亿元。上一轮集中招投标主要发生在2017 年,当年成交项目总金额为7.09 亿元,而2018 年和2019 年分别为0.53 亿元和0.25 亿元,截至2020 年8 月,龙岗区已经有6.25 亿元的环卫服务进行了新一轮的招投标。新一轮环卫服务招标主体仍为各街道办事处(或街道市政事务中心),相比而言,宝安区PPP 环卫项目招标主体为区城管局。

    龙岗区2017-2020 年环卫清扫保洁市场共17 家公司参与参与龙岗区环卫服务订单模式均为3 年期(1+1+1 模式),2017-2019 年这一周期总共签订了153 个合同(含补充合同),平均每年约50 个标段合同,共有17 家环卫服务公司参与市场。其中,深圳剑峰环保和深圳深兄环境订单数量排名前二,分别获取了35个、30 个合同,合计占总合同数量的43%,头部集中度较高。续约后的新一轮环卫清扫保洁市场中新供应商占比33%,新进入者情况来看,能破局进入深圳龙岗市场的新公司普遍实力雄厚,但属地属性仍较强。

    续约项目服务费单价普遍有5%-12%不等提升

      除龙城街道所有老标段全部续约外,其余2020 年已签合同供应商均不是上一轮的供应商,单个街道、单个标段的服务面积和年化金额同样有增有减。用合同年化服务金额除以总清扫保洁面积可得单位服务费,计算可知续约合同相比前一轮的合同单位服务费总体上升。除坪地街道单位服务费下降1%之外,其余街道单位服务费均有所上升,涨幅在5%-12%不等,其中平湖街道单位服务费上涨最多,达12%(龙城街道、龙岗街道新增部分标段单价较低,导致平均单价有所下滑)。

    龙岗区重新招标标段100%执行新能源装备推广要求从2020 年龙岗区重新招投标的合同签约情况来看,新签合同100%含有新能源装备要求,政策执行力度较强。除老合同的延期合同外,重新招投标的新合同均有量化到具体车型的新能源车辆要求,新能源环卫装备推广力度较大,仅龙岗区预计2020 年推广760辆新能源环卫装备。推荐关注环卫装备龙年企业盈峰环境和龙马环卫。