商品期权周报

类别:金融工程 机构:中银国际期货有限责任公司 研究员:严彬 日期:2020-04-08

摘要

    目前商品期权的波动率还是处于高位水平,显示市场投资者风险情绪仍然比较高企。虽然能化品种隐含波动率与历史波动率存在较大偏离,但是现在主力是9 月期权,到期时间比较长,卖出波动率每日时间价值收入不明显,建议波动率方向策略还是观望。方向类投资者可以买入工业品期权的牛市看涨期权组合或是看涨比例价差。