睿财韬略:复工复产受益概念需关注

年报业绩考核期渐进,会进一步加大市场的分化力度。部分行业景气向好,政策大力扶持的,受益于涨价驱动的个股有望持续走强,而业绩暴雷、财务虚假、基本面恶化或估值与业绩不匹配的个股则会走向下跌深渊。

    睿财韬略 : 复工复产受益概念需关注

    临近3000 点,大家要注意指数冲高回落的风险。周一的暴力普涨,无形之中掩盖了市场潜在的一些风险因素。这一次再融资的方案,实际上是2019 年11 月8 日公开征求意见稿的正式版,并未超市场预期。创业板周一的强势爆发,兑现了这部分利好。真正受益于利好驱动的板块或者个股,后期还能够一路上涨,而跟风股则面临回归的命运,所以由此出现一波分化调整,也实属正常。今日市场分化明显,热点轮换,沪指高位震荡,指数目前首次回补缺口,为正常调整,短期修复空间,再次上攻概率大。这里有调整修复指标的机会,后期仍可低吸参与。具体方面,新能源汽车、科技股这两条主线近期在不断强化。春节之后,北上资金净流入600 亿。金融系统全力支持抗击疫情和复工复产,再融资新规利好创业板公司,上述消息刺激A 股走强,相关概念股机会可持续关注。

    在操作策略上仍然要谨慎,越是行情普涨的疯狂时刻,就越需要保持理性的思考,不要让自己的情绪被行情走势带动,否则只会陷入羊群效应中不能自拔。特别是对于股价处于相对高位的股票,包括此前大涨的医药和部分科技题材,上周就已经出现连续数次的挖坑异动,投资者不要去盲目追击,有看好的标的耐心等待其回调的机会。操作上,后市可密切关注券商板块以及科技股中的补涨机会。若手中持有相关个股的,尽量做到逢高减仓;中线仍以低吸券商+大科技为主!个股的选择上,除了技术面考量,更要注重业绩属性,热点有逐步转向到轮动补涨的迹象,市场大概率会从概念炒作回归到基本面!当前要么锁定行业景气、业绩增长明确的科技股,如:5G(基带芯片,陶瓷滤波器,科技自主化驱动的半导体(OLED,摄像头,传感器)、软件(云计算)等板块,从中寻找中线趋势股的回调机会,反复波段操作。另外,可短线关注有业绩支撑的补涨板块,如目前涨幅不大,由政策逆周期调节刺激的大金融和周期板块,由于印度宣称蝗灾已经被基本消灭,此前由于食品涨价和蝗灾驱动的农业板块(水果,粮油),失去了部分上涨的动力。操作上,要谨慎追高博弈,如继续看好则要保持低吸的节奏。