兴业期权水晶球预测日报:后市上涨动力充足

类别:金融工程 机构:兴业证券股份有限公司 研究员:于明明/刘海燕 日期:2019-12-14

市场回顾:上个交易日期权市场数据表明波动率风险溢价和认购认沽期权成交比率的边际变化指标表现中性,认购期权隐含波动率斜率、认购认沽期权成交比率和波动率期限结构的边际变化指标均表现谨慎,整体而言期权市场情绪偏谨慎。从标的日内走势来看,早盘高开后全天持续向上,最终标的全天上涨2.15%,50 指数上涨2.32%,标的走势高于水晶球指数的预期。

    短期预判:截止到周五市场收盘,兴业期权水晶球择时指数转向10 分(情绪乐观),期权市场数据表明波动率风险溢价、认购期权隐含波动率斜率和认购认沽期权成交比率及其边际变化指标均表现乐观,整体而言期权市场情绪乐观,模型提示后市上涨动力充足。