股指期货早报

类别:金融工程 机构:五矿经易期货有限公司 研究员:夏佳栋 日期:2019-10-23

早讯:美国将对中国3000 亿美元加征关税清单产品启动排除程序;中国大豆加工企业获得1000万吨的美国大豆免关税进口配额;证监会推动提升中长期资金入市比例,希望社保基金等增加权益投资;财新报道证监会有意对减持规则进行修订;工信部:进一步对外资开放电信、互联网、汽车等领域;大型IPO 浙商银行的新股申购推迟至11 月中旬;外媒报道中国起草方案替换香港特首;OPEC+将在12 月会议上考虑进一步减产;英国首相约翰逊快速通过的脱欧法案动议被否,月底”脱欧”计划落空;美股尾盘跳水,标普500 收跌0.36%。

    文字早评:

    周二A 股走强,临近收盘时刻快速拉升,小盘股比较活跃。沪指+0.50%;创指+1.36%,上证50+0.15%,沪深300+0.39%,中证500+1.10%。

    两市合计成交3570 亿,较上一日-131 亿。

    消息面:1、贸易磋商之后,消息面恢复平静,国内公布了3 季度GDP 和9 月份经济金融数据,总的来说,三季度GDP 不及预期主要是因为7.8 月太差,9 月数据相对回暖不少。2、本周最大的问题是新股申购抽血,一周发17 只新股将对资金面造成极大影响。3、三季报陆陆续续公布,由于经济走弱,大部分企业的业绩容易出现边际放缓。4、近期猪肉涨势如虹,恐抬升通胀预期,叠加经济走弱,容易走“滞胀”逻辑,股债双杀。5、近期监管层释放对股市长期利好的政策,包括支持股基、要求机构加大配置股权资产等。

    资金面:沪深港通+8.06 亿,融资额-29.11 亿。股东减持减少,限售股解禁减少。流动性方面,央行逆回购净投放2500 亿,隔夜Shibor 利率+11.7BP 至2.799%,流动性恢复正常。

    技术面:目前各大指数又回到20 日线附近,量能萎缩,短期维持震荡格局。

    操作上,短线偏空观望,可以持有少量空单,长线IC 远月多单定投赚贴水。