50ETF期权日报:50ETF盘整震荡 期权隐含波动率小幅回落

类别:金融工程 机构:五矿经易期货有限公司 研究员:—— 日期:2019-10-16

观点:50ETF窄幅波动,日线上高位盘整震荡,连续六天报收阳线。标的历史波动率维持在11.00%,当月合约认购期权隐含波动率下降0.96%至11.12%,认沽期权隐含波动率下降1.62%至14.68%。期权成交量大幅减少56.00%至182.65万张,持仓量增加2.02%至364.56万张,当月期权合约持仓量PCR回落至0.81,市场行情维持乐观偏多。

    策略:维持前期观点,市场行情缩量震荡偏多,构建牛市价差组合策略。

    风险提示:做好仓位管控