每日期货投资观察

宏观经济

    1、国务院总理李克强在陕西考察时表示，中西部地区要进一步优化营商环境，不断提升劳动力素质，创造更好条件承接东部产业转移，国家会为中西部承接产业转移研究出台更有吸引力的政策。他强调，要将目前高铁仍然空白的省份，尽快接入全国高铁网络。

    2、中国9月CPI同比上涨3%，创2013年11月以来最大涨幅，9月PPI同比-1.2%。统计局：9月CPI环比同比涨幅略有扩大，PPI环比微涨；猪肉供应偏紧，价格环比继续上涨19.7%，涨幅回落3.4个百分点，影响CPI上涨约0.65个百分点，价格同比则上涨69.3%，涨幅扩大22.6个百分点，影响CPI上涨约1.65个百分点。预计猪肉价格短期内仍将维持CPI于高位，但随着猪肉供给回升，未来通胀压力或将缓解。

    3、中国9月M2同比增8.4%，预期和前值均为8.2%。9月新增人民币贷款1.69万亿元，预期增1.42万亿元，前值增1.21万亿元。9月份社会融资规模增量为2.27万亿元，预期1.8万亿元，前值1.98万亿元，9月起将“交易所企业ABS”纳入社融“企业债券”指标。

    4、央行货币政策司司长孙国峰：中国不存在持续通胀和通缩的基础，但也要防止通胀预期扩散，防止恶性循环；央行也在研究存量贷款转向LPR定价的问题，未来贷款基准利率逐渐淡出应当是一个水到渠成的过程。

    货币市场

    周二（10 月15 日）央行公告称，对部分城商行降准1 个百分点第一次调整，释放长期资金约400 亿元，当日不开展逆回购操作，无逆回购到期。

    资金面延续收敛，Shibor 多数上行，隔夜Shibor 上行14.8 个基点，报2.7030%。

    资金面延续收敛，货币市场利率多数上行。虽然15 日定向降准释放了部分长期资金，但资金面并不宽松。随着政府债券发行缴款临近，预计央行或于本周恢复公开市场操作。

    外汇市场

    周二（10 月15 日）美元指数跌0.16%报98.3012，因有序脱欧前景乐观以及贸易争端有望取得突破打压了避险需求；欧元兑美元涨0.05%报1.1032；英镑兑美元涨1.44%报1.2787，因此前有报道称，英国和欧盟的官员已接近达成脱欧协议；澳元兑美元跌0.30%报0.6756；美元兑日元涨0.42%报108.8650。

    在岸人民币兑美元16:30 收盘报7.0778，较上一交易日跌109 个基点；离岸人民币兑美元跌134 个基点报7.0834。

    人民币兑美元中间价调升17 个基点，报7.0708

    海外财经新闻

    1、 法国9 月CPI 同比终值增0.9%，预期增0.9%，初值增0.9%。法国9 月调和CPI 同比终值增1.1%，预期增1.1%，初值增1.1%。

    2、 日本8 月工业产出同比终值降4.7%，初值降4.7%。日本8 月库存环比终值降0.1%，初值持平。日本8 月第三产业活动指数环比升0.4%，预期升0.6%，前值升0.1%。

    3、 IMF 最新一期《世界经济展望》：将2019 全球经济增长预期下调至3%，刷新金融危机以来新低，此前预期为3.2%；将2020 年全球经济增长预期下调至3.4%，此前为3.5%；将美国2019 年GDP 增长预期自2.6%下调至2.4%，2020 年GDP 增长预期下调至2.1%；预计欧元区今明两年经济增速预测分别为1.2%和1.4%；下调德国今明两年GDP 增长预期至0.5%、1.2%。

    4、 美联储布拉德：美国经济情况良好，伴随一些下行风险；必须考虑进行额外的保险式降息，点阵图并没有反映真实的不确定性程度，希望美联储可以在半年左右时间推出回购机制；希望将通胀预期重新定在2%的目标上。

    5、 美联储戴利：美国经济以稳健步伐扩张，但依旧面临风险；就业增长强劲，消费者支出保持健康；美联储分别于7 月和9 月降息，应当能够帮助维持经济扩张性；劳动力增长缓慢，生产力没有出现大幅提高，这在未来可能拖累经济增长。

    6、 两名欧盟官员表示，英国和欧盟谈判代表接近在布鲁塞尔达成脱欧协议草案。能否敲定法律文本草案，将取决于英国首相约翰逊是否相信他能得到英国议会支持，其中北爱尔兰民主统一党（DUP）的支持至关重要。官员们谨慎的表示，谈判还没有结束，仍然有工作需要完成。

    7、 澳洲联储会议纪要：整体而言近期的经济数据偏弱，10 月1 日降息是为了增强经济起点，重申如有需要将放松政策；预计接下来一段时间就业增速将会放缓，密切关注家庭借贷的风险。

    8、 法国财长勒梅尔：法国需要针对生产环节进一步降税，接下来六个月内将讨论降税措施；可能在2020 年提交新的经济改革法案。

    9、 欧佩克秘书长巴尔金都：欧佩克及其盟友减产执行率为136%；目前需求主导市场，供应受限，将在预测2019 及2020 年需求时保持谨慎；沙特和俄罗斯批准了新的OPEC+章程。

    今日关注

    1、 09:00 韩国10 月央行利率决定；

    2、 16:30 英国9 月CPI 及零售物价指数月率；

    3、 17:00 欧元区8 月季调后贸易帐、欧元区9 月CPI 月率及年率终值；

    4、 20:30 加拿大9 月CPI 月率、美国9 月零售销售月率；

    5、 21:00 英国央行行长卡尼出席小组讨论；

    6、 22:00 美国8 月商业库存月率、美国10 月NAHB 房产市场指数；

    7、 22:45 美联储埃文斯发表讲话；

    8、 次日02:00 美联储理事布雷纳德发表讲话、美联储发布经济形势褐皮书；

    9、 次日04:30 美国至10 月11 日当周API 原油库存。