影视传媒行业周报:3月107款国产游戏版号下发 关注国产大模型相关进展

类别:行业 机构:西南证券股份有限公司 研究员:刘言/苟宇睿/苗泽欣 日期:2024-04-03

行情回顾:本周,传 媒板块表现较弱,下跌9.52%,跑输创业板约6.79个百分点(创业板指下跌2.73%);跑赢输市场约9.31个百分点(沪深300下跌0.21%)。

    细分行业:(1)游戏指数跑输市场:中信游戏指数(CI005577)下跌10.06%,沪深300 下跌0.21%。中信游戏指数相对于沪深300 指数下跌9.85%;(2)广告指数跑输市场:中信广告指数(CI005847)下跌7.88%,沪深300 下跌0.21%。中信广告指数相对于沪深300 指数下跌7.67%;(3)体育指数跑输市场:中证体育指数(399804)下跌7.88%,沪深300 下跌0.21%。中信广告指数相对于沪深300 指数下跌7.67%;(4)A 股教育公司跑输沪深300,港股教育公司跑输恒生指数。中信教育指数(CI005816)下跌5.98%,沪深300 下跌0.21%,中信教育指数跑输沪深300 指数5.77%。港股教育指数(887671)下跌7.21%,恒生指数上涨0.25%,教育指数跑输恒生指数7.47%。

    影视:(1)惊悚片《破墓》观影人次破千万;(2)《功夫熊猫4》内地首周夺冠。;(3)《穿过月亮的旅行》官宣5 月1 日正式上映;(4)《超能敢死队:冰封之城》北美夺冠;(5)《哆啦A 梦:大雄的地球交响乐》确认引进。

    游戏:(1)2月全球手游下载量Top10 发布,腾讯《NBA Infinite》、完美《一拳超人》手游表现优异;(2)祖龙去年国内游戏收入增幅230%,《以闪亮之名》累计流水超10 亿元;(3)中手游发布全年业绩:经调整净利扭亏为盈,扣非经营性利润达1.07 亿元;(4)3 月107 款国产游戏版号下发。

    AIGC/ChatGpt:(1)捷成股份推出AI 智能创作引擎—ChatPV;(2)据华尔街见闻,Kimi 每天获客成本或超20 万元;(3)百度文心一言即将免费开放200 万-500 万长文本能力;(4)小米 SU7 搭载 AI 大模型:小爱同学秒识前车车型;(5)苹果拟推出AI应用商店;(6)NVIDIA 推出实时文生3D AI 模型“LATTE3D”。

    体育:(1)喜茶携手帕梅拉推出「轻负担推荐」饮品;(2)FILA 全年营收251 亿元,利润增长60%;(3)Keep 正式发布全新APP 8.0 版本;(4)杭州市体育产业发展集团揭牌成立。

    教育:(1)国家中小学智慧教育平台启动全域应用试点;(2)教育部:坚定走好教育数字化的中国道路;(3)国家中小学智慧教育平台“在线教研”栏目正式上线;(4)教育部党组书记怀进鹏:奋力书写教育强国建设支撑引领中国式现代化的新篇章。

    投资要点:建议关注芒果超媒(300413)。

    风险提示:传媒政策收紧风险;业务整合或不及预期的风险;新业务开展不及预期风险;内容反响不及预期风险。