中国太平

2024年,中国太平坚持稳中求进总基调,深入实施高质量发展战略,在转方式、调结构、提质量、增效益上积极进取,持续深化价值转型,经营发展质效全面提升;积极履行职责使命,服务国家战略卓有成效;奋力写好五篇大文章,支持实体经济和保障社会民生力度加大;强化风险合规管理,风险防控能力明显增强;深化改革深耕佈局,发展活力不断激发,高质量发展取得新成效。 2024年度经营情况及综合业绩 股东应占溢利持续增长,业务板块持续向好 股东应占溢利84.32亿港元,同比增长36.2%,主要原因为保险服务业绩及净投资业绩均较去年上升 人寿保险业务溢利突破100亿港元,同比增长11.6%;境内财产保险业务溢利8.04亿港元,同比增 长831.0%;再保险业务溢利9.57亿港元,同比增长187.5%,主要原因为该等业务净投资业绩均较去年上升 资产管理业务溢利5.39亿港元,扭转2023年亏损局面,主要原因为与去年比较,管理费收入上升及节省成本 保险服务收入1,113亿港元,同比增长3.5% 保险服务业绩220.24亿港元,同比增长18.8%,主要原因为人寿保险业务表现较去年优异 净投资业绩58.31亿港元,扭转2023年亏损局面,主要原因为投资回报较去年上升 总资产17,343亿港元,较去年末增长14.9%,主要原因为金融投资总额较去年末上升 合同服务边际2,078亿港元,较去年末下降1.6%,主要受人民币汇率变动影响 股东应占每股总内含价值为48.57港元,经济假设调整前口径值为63.78港元,较去年末的56.51港元增长12.9%,其中太平人寿经济假设调整前口径内含价值较去年末同比增长13.9%,人民币口径同比增长16.4% 人寿保险业务1深化转型,品质价值实现突破 寿险保险服务收入同比增长5.9%,保险服务业绩同比增长19.9%,主要原因为境内寿险2业务表现优异;其中,境内寿险保险服务收入同比增长4.6%,保险服务业绩同比增长23.5%,主要由于深入推动价值转型,显著提升经营质效 于2024年12月末,寿险合同服务边际1,916亿元人民币,较2023年末增长0.5%;2024年寿险新业务贡献合同服务边际179.63亿元人民币,同比增长20.7%,主要原因为境内寿险业务盈利性提升 太平人寿实现新业务价值3132.16亿元人民币,创历史新高,同比增长94.2%,新业务价值率32.5%,同比提升16.6个百分点,主要得益于公司聚焦价值型产品推动,贯彻落实「报行合一」;保险服务收入、保险服务业绩均同比正增长;原保费同比增长5.7%,个险、银保四项继续率连续多年居行业领先地位 太平养老持续深化转型,高价值长险业务贡献持续提升,业务结构持续优化;聚焦养老主业,大力发展养老金融业务,其中个人养老金业务实现保费收入2.61亿元人民币,同比大幅增长88.2%,主要原因为以个人养老金制度实施为契机推进业务销售;商业养老金业务年度新增缴费突破200亿元人民币 境外寿险持续推进价值转型,业务结构优化 财产保险业务品质持续优化,承保效益持续改善 太平财险1保险服务收入同比增长3.5%,综合成本率98.1%;车险保险服务收入同比增长2.8%;续保率同比提升1.9个百分点;非车险保险服务收入同比增长4.8%,业务结构持续优化 太平香港保险服务收入同比增长0.9%,综合成本率94.0%,保持承保盈利 太平澳门市场排名继续稳居第一,综合成本率83.9%,承保表现优异 太平新加坡产险保险服务收入同比增长2.6%,综合成本率87.8%,承保表现优异 太平印尼保险服务收入同比增长34.8%,主要得益于中资业务快速增长,综合成本率94.7%,保持承保盈利 太平卢森堡顺利开业,已开始签发保单,服务当地中资企业方面取得突破 再保险持续优化业务结构,承保效益持续改善 太平再保险保险服务收入同比下降8.4%,主要受人民币兑换港币汇率下行、业务结构优化等因素影响;得益于把握再保市场机遇及积极调整业务结构,产险综合成本率92.7%,保持良好承保盈利水平,继续保持香港产险专业再保市场首位 投资业务稳中有进,投资收益率明显提升 投资规模稳健增长,净投资收益稳步提升。于2024年12月末,集团投资资产15,621亿港元,较去年末增长15.8%,实现净投资收益503.36亿港元,同比增长12.0%,主要原因为债券利息收入高于去年同期 总投资收益大幅增长,收益率明显提高。2024年,集团实现总投资收益665.43亿港元,同比大幅增长98.2%,主要原因为已实现及未实现资本利得由去年的亏损转为盈利,总投资收益率4.57%,较去年同比上升1.91个百分点 加强投资能力建设,港股大幅跑赢恒指。2024年,集团加强权益市场研究,持续提升投资能力,持有的高股息策略品种表现较好,受此影响,集团持有的港股综合投资收益率为27.66%,跑赢恒生含息指数4.73个百分点 进一步强化投资信息系统建设。提升投资风险监测能力,加快处置存量风险资产,严防新增风险,促进投资业务高质量发展 综合协同和战略客户业务不断纵深拓展 于2024年末,共与123家客户建立战略客户合作伙伴关係;战略客户贡献总保费规模616.89亿港元,养老金新增缴费823.95亿港元 2024年境内交叉销售共实现保费91.54亿港元,其中寿销产保费71.5亿港元,寿销养保费15.75亿港元 服务国家战略扎实有力 参与粤港澳大湾区建设力度持续加大。大湾区业务稳健发展,实现保费收入601.65亿港元,2024年末有效个人客户超700万人、团体客户近15.0万家,2024年末存量投资规模达1,245亿港元、较去年末增长43.1%。聚焦「跨境保障」,中国内地、中国香港、新加坡三地跨境协同产品「传世共享」全球发佈,承保三地跨境车3.9万辆,同比增长22.7%,业务领先地位进一步巩固。正式承接运营横琴粤澳合作中医药科技产业园,园区整体出租率增至77.7%,较去年末提升31.1个百分点,产业聚集效应显现 助力香港国际金融中心建设积极有为。在香港成功发行亚洲首支双风险、双触发机制巨灾债券,保险风险证券化取得突破。「港人湾区养老太平方案」深入推进,荣获2024香港保险业大奖和「卓越跨境金融服务大奖特等奖」。香港保险科创基金连续2年获「最佳投资机构奖」 五篇大文章」取得良好成效 发展科技金融。战略性新兴产业保费收入5.35亿港元,同比增长2.4%;投资规模1,212亿港元,较去年末增长30.5%。4个网络安全保险项目入围工信部典型服务方案目录,落地全国首批数据资产损失费用保险 发展绿色金融。绿色保险保费收入53.25亿港元,同比增长25.3%,提供风险保障金额4.1万亿港元,同比增长40.2%;绿色投资规模856.87亿港元,较去年末增长14.4%。实现对五大电力央企集团服务全覆盖,成功加入绿色船舶共同体和海运共同体。中国太平保险集团连续3年上榜《财富》中国ESG影响力榜 发展普惠金融。大病保险保障超3,000万人,惠民保覆盖超2,500万人,长护险服务约1,800万人。农险保费收入10.27亿港元、同比增长58.1%。境内财险服务小微企业保费收入15.26亿港元、同比增长9.9%,为小微企业提供风险保障2.1万亿港元。中国太平保险集团定点帮扶工作连续3年获得中央单位定点帮扶工作成效考核「好」的最高等次评价 发展养老金融。第二支柱年金基金资产净增660.88亿港元,同比增长9.6%;第三支柱业务发展取得新突破,商业养老金新增缴费251.26亿港元,个人养老金保费收入同比增长72.6%;首个养老公募基金产品设立并纳入「个人养老金基金名单」 发展数字金融。武汉数据中心二期项目顺利开工,通过数据安全能力成熟度和数据管理能力成熟度三级认证。自主研发风险减量系统群,新增国家专利授权55项,初步建成隐私计算平台,发佈集团大模型建设高阶规划,成功将大模型技术应用于两核、营销、风控等18个业务场景 战略佈局进一步深化 稳妥推进国际化发展。港澳机构市场地位巩固提升,海外机构经营质效不断提高。太平卢森堡、迪拜代表处顺利开业,重要战略区域落子取得新突破。服务高质量共建「一带一路」和中资企业「走出去」力度加大。积极「引进来」,太平养老获富杰集团战略入股 积极推进生态圈建设。集团「自有+第三方合作」社区已达76家,覆盖26省62市,轻重结合的全国化养老项目佈局初步成型。成都芙蓉人家、北京玉兰人家正式开业。木棉人家完善「适港澳化」设计,搭建港式医疗服务体系。在粤港澳大湾区6个城市探索开展居家养老服务。成功举办医康养生态联盟、金融科技生态联盟联合会议,「朋友圈」不断拓展。 风险合规能力进一步加强 全面风险管理体系健全有效。进一步夯实风险管理基础,全面完成SARMRA监管评估优化举措,管理架构进一步完善,管理机制和工具进一步健全。在国家金融监管总局保险公司风险综合评级中,集团境内5家成员公司中4家获得「A类」的最高等级评价。强化全员风险管理培训,编发金融风险案例,全集团风险防范意识不断增强 风险管理精细化水平不断提升。系统优化集团风险偏好体系,形成全维度、多视角风险监测框架。併表管理自动化水平大幅提升。进一步完善境外主权和境外主体评级模型,前置信用风险管控能力持续增强 以服务集团高质量发展为目标,牢固树立全域意识和系统观念,严格执行法律法规和各项监管规定,将依法合规作为一切活动必须坚守的底线和红线,将合规管理全面融入各项工作任务上,以风险为导向,将合规要求贯穿决策、执行、监督、反馈等全流程,覆盖各领域、各环节,充分发挥服务、支撑和保障作用 社会影响力和品牌价值持续提升,全面构建「大消保」服务格局 以本公司为核心成员的中国太平保险集团,入选品牌金融「2024年全球最具价值保险品牌100强」榜单,已连续十年上榜,位列第60位;入选世界品牌实验室「中国500最具价值品牌榜单」,位列第45位;连续十五年入榜《财富》中国500强,位列172位。此外,中国太平保险集团旗下十一家机构获得国际权威评级机构授予的「A」级评级 成功举办第五届「吉象节·太平客户节」,各类活动1万余场,参与人次超5,000万。香港「全球汇客厅」正式启用,95589服务热线升级智能客服,支持语音问答和方言识别。连续三年召开集团客户服务暨消费者权益保护大会,完善构建消保投诉四层预防机制,修订消费投诉处理管理办法,搭建消保管理系统,开展消保宣教活动17,112次,覆盖消费者达1.6亿人次,八家单位在「7.8全国保险公众宣传日」活动中获中保协通报表扬。监管披露2024年全年集团投诉量同比下降69.0%,降幅较行业整体水平高出9%。

实干为先、接续奋进, 谱写中国太平高质量发展新篇章 2025年是「十四五」收官之年,中国太平将坚持稳中求进,坚持实干为先,坚持底线思维,以防风险、强管理、促发展、保安全为主线,以持续深化改革为动力,奋力续写高质量发展新篇章。积极履行职责使命,聚焦重点服务国家战略,全力参与粤港澳大湾区建设,全力支持香港巩固提升国际金融中心地位。充分发挥保险功能,提高服务实体经济质效,扎实做好「五篇大文章」。加快转型步伐,持续深化高质量发展,进一步加快价值转型、提高投资能力、提升资本效能。树牢底线意识,筑牢风控合规防线,著力提高风险管理能力、加强合规管理。加快改革创新,提升精细化管理水平,积极推进重点领域改革,把提质增效摆在更重要的位置。深化战略佈局,著力打造未来竞争优势,稳慎推进国际化发展,扎实推进生态圈建设,务实推进数字化转型。 境内人寿业务-太平人寿 主动适应行业发展形势,坚决贯彻监管决策部署,深入实施高质量发展战略,聚焦负债结构优化,全面推进分红险转型 继续围绕「调结构、降成本、抓创新、育人才、防风险」工作主线,奋力写好「五篇大文章」、持续优化业务结构、全面实现「报行合一」、加强创新赋能落地、强化人才队伍建设、完善全面风险管理体系,扎实推进各项工作有效落地,以新作为推动高质量发展取得新成效 境内产险业务-太平财险 车险业务坚持效益为先的经营原则,提升风险筛选和定报价能力,对标市场持续优化业务结构和新能源车险业务品质,强化职域行销和产渠协同,保持车险保费稳步增长且承保盈利 非车险业务以服务国家战略为抓手,扎实推进「五篇大文章」,加快发展政策性健康保险、绿色保险、科技保险、巨灾保险,服务社会民生保障、战略性新兴产业和科技创新领域,同时持续优化理赔管理流程,加大降赔减损力度,扎实推进风险减量管理,提高理赔管理质效 团体保险和养老金业务-太平养老 全力推动年金业务稳中有进,大力开拓企业年金新单项目,做大年金管理资产规模;加强受托能力及账户管理能力建设,持续提升年金投资能力 平稳推进团体保险业务转型,有序推进业务转型提升长险新业务价值贡献,优化短险业务结构与品质,大力推进价值成长;深化发展商业养老保险年金业务,持续提升保费收入和业务规模 境外寿险业务-太平人寿(香港)、太平人寿(澳门)及太平新加坡 太平人寿(香港)将加快推进价值转型,进一步优化业务结构,强化负债、资产、资本三端的协同联动管理,多措并举管理各类风险,推动创新项目深化提升,加强业务支持能力 太平人寿(澳门)将持续加强价值型长单的销售能力,继续扩大和巩固银保渠道优势,同时丰富多元营销渠道 太平新加坡寿险业务将继续稳步转型,强化资本约束,加快产品研发、丰富产品体系,持续提升寿险业务价值和资本效能 境外产险业务-太平香港、太平澳门、太平英国、 太平卢森堡、太平新加坡及太平印尼 太平香港加快数位化转型,推动产品创新与服务升级,加快推进重大战略项目实施落地,继续保持市场领先地位 太平澳门聚焦澳门重大项目建设,进一步丰富跨境保险产品,优化保险服务体系,巩固公司市场领先地位 太平英国继续完善内控制度建设,优化业务结构,加强产品研发水平和市场开拓,为「走出去」中资企业和华人提供更全面的风险保障 太平卢森堡全力充实专业队伍,确保业务稳健起步 太平新加坡坚持品质第一、效益优先,贴近市场、贴近客户,优化承保理赔,优化业务结构,保持承保盈利,推动业务实现稳定增长 太平印尼继续夯实中资业务基础,确保中资业务稳健发展,同时进一步改善本地业务质量,提高公司整体盈利水平,实现均衡稳定发展 再保险业务-太平再保险、太平再保险(中国)及太平再保险顾问 太平再保险把握全球再保市场周期变化,持续优化业务结构,强化服务国家战略能力、精细化管理能力,持续推进境内外资源协同,加强专业技术人才培养和引进,以及数位化转型赋能运营质效提升,持续提升承保盈利水平 太平再保险(中国)加大服务国家战略力度,不断提高资本使用效率,完善机构佈局,更大力度参与上海国际再保险中心建设,进一步提升经营质效,持续提升创新能力和盈利能力 太平再保险顾问持续巩固扩充境内外再保渠道,提升专业能力,完善机构佈局,稳步推动寿险经纪业务发展 投资 2025年,全球经济增长保持稳定,通胀压力继续降低。根据国际货币基金组织今年1月发佈的世界经济展望,预计2025年全球经济增长3.3%,与2024年比略微提升0.1个百分点。全球主要经济体中,预计美国经济增速2.7%,欧元区经济增速1.0%,日本经济增速1.1%。中国方面,根据中国政府工作报告,中国经济增长目标设定为5%左右。 2024 年 12 月,中央经济工作会议指出, 2025 年是实现「 十四五」 规划目标任务的关键一年,要保持经济稳定增长,保持就业、物价总体稳定,保持国际收支基本平衡,促进居民收入增长和经济增长同步。预计在更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策影响下, 市场预期和投资者信心将继续改善。境外方面, 2025 年 1 月美联储召开的议息会议宣佈将美国联邦基金利率维持在 4.25%-4.50%之间,会议纪要显示由于美国通胀仍处于高位,委员会将视后续劳动力市场状况和通胀变化情况决定是否放松政策。美国利率期货价格显示,预计美联储将在年内降息 2-3 次,后续需持续关注美国财政、关税等政策对通胀的影响。 本集团将坚决贯彻国家「稳中求进、以进促稳」总基调,加强服务国家战略,提升服务实体经济质效,发挥保险资金长期优势,做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五篇大文章。同时,围绕保险主业优化医疗、健康、养老等产业佈局,促进保险、投资、生态圈良性循环发展。本集团将坚持「长期投资、价值投资、责任投资」理念,密切关注境内外宏观政策与资本市场变化,构建稳健审慎的投资组合,通过多元化资产配置策略应对境内利率环境挑战,稳定长期投资收益。