2023年，本集团致力于细化内部基础管理，以提升现有生产运营质量和财务资源及流动资金管理能力。
截至2023年12月31日，本集团水泥产能9,553万吨，熟料产能5,012万吨，商品混凝土产能1,810万立方米。
报告期内，本集团销售水泥、熟料合计62,950,000吨，同比增加14.0%；销售商品混凝土3,051,000立方米，同比减少8.3%。营业收入人民币18,116,387,000元，同比减少15.7%；本年亏损人民币1,050,106,000元，而去年为利润人民币763,840,000元。
营业收入
下表载列报告期间按地区划分的销售分析：
本集团于报告期间的收益为人民币18,116,387,000元，较2022年减少人民币3,372,572,000元，约15.7%。收益减少主要由于本年度水泥价格下降所致。
2023年度之收益贡献方面，水泥及熟料销售额占90.8%（2022年：90.8%），而预拌混凝土销售额则占6.2%（2022年：6.5%）。
下表显示报告期间按产品划分之销售额分析：
营业成本及毛利
本集团之销售成本主要包括原材料成本、燃料开支（包括煤炭及电力）、折旧及摊销及其他经常性成本。于报告期内，本集团之销售成本为人民币16,203,780,000元（2022年：人民币17,589,861,000元）。销售成本减少主要由于本年度水泥熟料单位生产成本同比下降所致。
2023年度之毛利为人民币1,912,607,000元（2022年：人民币3,899,098,000元），毛利率为收益之10.6%（2022年：18.1%）。毛利减少，主要由于本年度水泥熟料价格同比下降；此外，水泥销售价格降幅大于单位生产成本降幅，致毛利率下滑。
(a)经营环境展望
2023年,在水泥价格持续探底和原燃材料成本高位运行的双向挤压下,水泥企业效益大幅下滑,同业竞争加剧,整体陷入近十年来最低谷。2024年,行业仍将延续低位开局态势,并且国内市场尚未出现能够有效拉动水泥需求增长的有利因素,多数水泥企业将持续面临供求严重失衡的局面。
从需求层面看:2023年底召开的中央经济工作会议强调,2024年要围绕推动高质量发展,突出重点,把握关键,扎实做好经济工作。坚持稳中求进、以进促稳、先立后破。稳是大局和基础,要多出有利于稳预期、稳增长、稳就业的政策。
在房地产方面,国家将积极稳妥化解房地产风险,一视同仁满足不同所有制房地产企业的合理融资需求,促进房地产市场平稳健康发展;加快推进保障性住房建设、「平急两用」公共基础设施建设、城中村改造等「三大工程」。预判房地产对水泥需求的下拉作用依旧存在,但相对2022年和2023年将会大幅减弱。
在基建投资方面,基建投资仍将是托底经济的重要手段。随着2024年初1万亿增发国债对应的新增基建项目陆续落地,在「以进促稳、适度加力」的指导下,基建投资将保持增长。
由于房地产行业已进入深度调整阶段,虽然基础设施建设保持稳中有增的发展态势,但难以弥补下降空间,预计2024年全年水泥需求比2023年将略有下降,降幅在2–3%。
从供给层面看:在需求不足的背景下,行业产能过剩矛盾更为突出,产能利用率将进一步走低。通过开展错峰生产等常规措施来压缩水泥生产已经不能大范围扭转当前供需失衡的局面。通过采用能耗强度和总量的「双控」、排放的总量和强度「双控」的方式,加快行业低效产能切实有效地加速出清和提高集中度水平来调整产业结构,是保持行业中长期健康发展关键。
从价格和效益角度看:2024年将依旧是行业极为困难的一年,水泥市场需求不足和产能总量处于高位,供需关係边际明显改善的可能性不大,阶段性的价格竞争不可避免。但各地水泥企业经历过多轮的价格低谷,在市场需求相对稳定的背景下,对于盈利改善或稳定的诉求犹在,不太可能采取全盘持续超低价格运行策略,多将会因地施策,积极开展错峰生产,以减少亏损现象发生,预计全国水泥市场价格将会继续维持震荡调整走势,行业效益大幅改善困难重重。
从投资角度分析:首先是市场整合时机日渐成熟,面对未来市场的严酷竞争,部分劣势企业主动退出市场意愿增大,大集团和优势企业有望进一步推进产能整合,并同时优化强化市场佈局,将有利于提升产业集中度。其次是大企业更加注重上下游产业投资,以增加水泥企业外延贡献增量,发挥产业协同效应,推进全产业链建设。重要表现在矿山资源、骨料加工、商混和制品、数智化、光储新能源、协同处置、减碳和碳中和,乃至房地产。再次是有投融资能力的大企业积极开展境外投资,拓展国际市场。
(b)本公司业务展望
展望2024年,水泥行业预期形势依旧严峻,本公司将坚持稳中求进、以进促稳工作总基调,以提高质量效益为中心,以夯实竞争实力为重点,围绕降本节支稳运行和复价保量增效益积极开展工作,全方位提升经营管理水平,持续强化生存能力、竞争能力和防风险能力,确保能够在行业逆境中行稳致远。
2024年度工作方向,主要说明如下:
2024年,本公司将重点把握四个方向:
一是强化规范管理,精准适度投资,提升持续发展能力。
二是强化合作共赢,精准超前施策,提升市场竞争能力。
三是强化降本增效,精准防范风险,提升持续生存能力。
四是强化政策法规意识,精准化解矛盾,夯实稳定发展基础。
全年重点工作包括:
一是扎实推进「管理提升年」行动。从战略谋划、组织管理、运营管理、技术创新管理、人力资源管理、生态环境管理等多个维度入手,不断深化现代企业管理理念,加快转向内涵式发展;通过健全管理制度、优化管理流程、建立清单台账、完善考核机制等具体举措,全面加强企业规范化管理,不断推进管理创新,切实以管理水平提升促企业效益提升。
二是全力以赴稳量稳价。摆脱销售渠道路径依赖,充分运用市场化手段,提高运营区、下属企业间的协同作战能力,巩固区域市场竞争优势;扎实做好稳量稳价工作,着力在量与价之间找到最佳平衡点,争取效益最大化;加大高附加值产品研发力度,持续开拓特种水泥市场。
三是科学高效组织生产。进一步优化对标管理,加强数据管理和分析,准确定位最佳生产运行阈值,全力实现降本增效;持续推广自主检修,进一步降低检修维护成本;持续跟进行业「碳交易」「新国标」政策研究,扎实做好人员培训和相关工作预演;进一步完善安全生产管理体系建设,严格落实主体责任,持续开展安全审计;兜牢质量底线,在原燃材料进厂、生产过程、产品出厂等重点环节全面加强质量管控,实现全週期质量保障。
四是抓紧抓实采购降本。常态化、精细化开展可比物资全面对标,在抓好内部企业互相对标的基础上,强化同行业对标;充分发挥规模采购、源头采购优势,努力扩大「去中间化」成果,进一步降低采购成本;持续加强对各级采购人员的监督管理,完善相关制度体系,确保合规、高效、阳光、廉洁;完善供应商考评机制,通过量化评价择优去劣。
五是全力保障资金安全。持续完善规范化的财务内控管理体系,强化财务监管的专业性统一性穿透性;把费用控制摆在更加突出位置,通过强化预算约束和过程控制,进一步压缩销售、管理等费用支出;项目投资坚持有保有放有压,优先保障资源类、环保类及相关重点项目建设,规避低效、无效、过度投资;在保持融资渠道畅通稳定的基础上,不断优化融资信贷方案,着力降低财务成本;精准对接政策支持,持续提高惠企财税政策和金融政策利用率;积极推进应收账款处置,努力盘活资产、保值挽损、提高回收。
六是防范化解经营风险。组织开展对下属企业的联合问诊,深入分析企业亏损原因,量身定制扭亏措施,努力改善企业经营水平、恢复盈利能力;适时推动长期亏损企业资产盘活或转型升级,尽快实现减负纾困;筑牢经营风险防范屏障,提高法务工作在合同管理、工作流程执行等方面的参与度,充分发挥审计监督效力,进一步提高依法合规治企能力。
七是激活人才发展引擎。突出价值创造导向,以内部培养为主、外部引进为辅,积极推进薪酬与考核机制改革,加强后备人才库建设,持续改善和缓解人才队伍结构性缺员现状,努力推动人均贡献和人均收入双提升。
