联合公告(1)买卖协议；(2)创富证券有限公司为及代表卢永德就股份提出无条件强制性全面现金要约以收购万马控股有限公司全部已发行股份（不包括卢永德及其一致行动人士已拥有或同意收购的股份）；及(3)恢复买卖

买卖协议 董事会获悉，于2024年3月20日（联交所交易时段后），卖方（作为股份抵押项下的承按人，并透过行使其股份抵押项下的出售权）与要约人订立买卖协议，据此，卖方同意出售及要约人同意购买50000股待售股份，占于本联合公告日期Billion Legend全部已发行股本，总代价为30000000港元，由要约人以其自身财务资源悉数支付。 于本联合公告日期，Billion Legend持有230000000股股份（相当于本公司全部已发行股本约51.11%）。完成于2024年3月20日紧随订立买卖协议后进行。紧随完成后，要约人（透过Billion Legend）及其一致行动人士拥有合共230000000股股份（相当于本公司全部已发行股本约51.11%）。 就股份提出无条件强制性全面现金要约 紧接完成前，要约人及其一致行动人士概无持有或控制本公司股本中的任何股份或投票权或任何其他相关证券（定义见收购守则规则22注释4）。紧随完成后，要约人（透过Billion Legend）及其一致行动人士拥有230000000股股份（相当于本公司全部已发行股本约51.11%）。根据收购守则规则26.1注释8，要约人因此须就所有已发行股份（不包括要约人及其一致行动人士已拥有或同意收购的股份）提出无条件强制性全面现金要约。要约将向独立股东提出。 于本联合公告日期，本公司拥有450000000股已发行股份。于本联合公告日期，本公司并无任何尚未行使的可转换或兑换为股份的购股权、衍生工具、认股权证或证券，亦无订立任何协议以发行可转换或兑换为股份的有关购股权、衍生工具、认股权证或证券。 创富证券将为及代表要约人提出要约，以按根据收购守则将予发出之综合文件所载条款并按下列基准收购所有要约股份： 每股要约股份............................................131港元 要约价每股要约股份0.131港元相等于买卖协议项下待售股份代价30000000 港元除以Billion Legend持有的230000000股股份。 要约在所有方面将为无条件。要约的主要条款载于下文「无条件强制性全面现金要约」一节。 要约价值 于本联合公告日期，按要约价每股要约股份0.131港元及已发行450000000股股份计算，本公司全部已发行股本的价值为58.95百万港元。假设于本联合公告日期直至要约截止本公司已发行股本并无变动以及不包括要约人及其 一致行动人士紧随完成后持有的230000000股股份，要约将涉及220000000股股份。按要约价每股要约股份0.131港元计算，要约的总代价将为28.82百万港元，其将为要约获全面接纳时要约人根据要约应付的最高金额。 确认充足的财务资源要约人拟于要约截止后维持股份于联交所的上市地位。要约人拟透过要约人自身财务资源支付要约项下应付代价。创富融资（要约人就要约的财务顾问）信纳，要约人拥有充足的财务资源偿付就全面接纳要约所需的资金金额。 独立董事委员会及独立财务顾问本公司已根据收购守则规则2.1成立由全体独立非执行董事（即郑伟禧先生及林至颕先生）组成的独立董事委员会，以就要约是否属公平合理及是否接纳要约向独立股东作出推荐建议。非执行董事蔡丹义先生为浤博资本（本公司之财务顾问）的董事总经理兼负责人员，因此不被视为可担任独立董事委员会成员之独立人士，并已相应向董事会申报利益。 裕韬资本已根据收购守则规则2.1获委任为独立财务顾问以就要约以及（尤其是）要约是否属公平合理及是否接纳要约向独立董事委员会提供意见。独立财务顾问的委任已获独立董事委员会批准。 寄发综合文件要约人及董事会拟根据收购守则将要约人提供的要约文件及本公司提供的受要约人董事会通函合并为综合文件。根据收购守则规则8.2，载有（其中包括）(i)要约的详情（包括预期时间表及要约条款）；(ii)独立董事委员会就要约 致独立股东的推荐意见函件；及 (iii)独立财务顾问就要约致独立董事委员会的意见函件的综合文件连同有关接纳及过户表格将于本联合公告日期起计 21日内或执行人员可能批准的有关较后日期寄发予股东。 务请独立股东细阅综合文件，包括就要约对独立股东而言是否属公平合理及是否接纳要约独立董事委员会的推荐建议及独立财务顾问的意见，以便决定是否接纳要约。 警告董事在本联合公告中对要约的公平或合理性或应否接纳要约不作任何建议，并强烈建议独立股东在收到及阅读综合文件（当中载有独立董事委员会的推荐建议及独立财务顾问致独立董事委员会的意见）前不要就要约达致意见。 股东及本公司有意投资者于要约期买卖股份时务请审慎行事。若对彼等的状况有任何疑问，应咨询彼等的专业顾问。 股份恢复买卖 应本公司要求，股份自2024年3月21日上午九时正起于联交所暂停买卖，以待刊发本联合公告。本公司已向联交所申请自2024年3月27日上午九时正起于联交所恢复股份买卖。