意见反馈

天合化工(1) 未经审核财务资料 (2) 业务更新 (3) 押後刊发截至 2017 年 12 月 31 日止全年业绩 及寄发 2017 年年报 及 (4) 有关复牌之月度更新(摘要)

2018-03-29 16:31:00

本公告由天合化工集团有限公司(「本公司」)根据《香港联合交易所有限公司(「联交所」)证券上市规则》(「上市规则」)第 13.09(2)条及 13.49(3)条之规定及《证券及期货条例》(香港法例第 571 章)第 XIVA 部项下之内幕消息条文而刊发。

兹提述本公司於 2015 年 3 月 26 日、5 月 29 日、8 月 31 日、2016 年 3 月 23 日、8 月30 日、2017 年 3 月 30 日及 8 月 18 日刊发的公告,其中包括有关於 (i) 延迟刊发 2014年、2015 年及 2016 年全年业绩及押後寄发相应年报,及 (ii) 延迟刊发 2015 年、2016年及 2017 年中期业绩及押後寄发相应中期报告。除本公告另有界定外,本公告所用之词汇具有以上公告所界定之相同含义。

截至 2017 年 12 月 31 日止年度未经审核财务资料

为向本公司的股东提供额外资料以更好地评估本集团近期的财务表现,董事会公布本集团截至 2017 年 12 月 31 日止年度未经审核之管理账综合财务资料如下。

根据未经审核综合管理账目,本集团截至 2017 年 12 月 31 日止年度录得的收入约为人民币 2,296.4 百万元,与 2016 年度相比下跌约 18.6%。该跌幅主要来自阜新恒通 TI 产品生产设施停产搬迁的不利影响,TI 产品是生产 TEI 产品及下游特种氟化物产品所需的关键原材料。於 2016 年内,本集团库存中的 TI 产品使得该分部产生约人民币 483.7百万元收入。但由於 2017 年该原材料的剩余库存非常有限,该分部录得的收入约爲人民币 124.7 百万元,按年下跌约 74.2%。而特种氟化物分部在 2017 年产生毛利约人民币 57.1 百万元,与 2016 年毛利约人民币 369.3 百万元相比下降约 84.5%。本公司计划在今年第三季度完成上游 TI 产品生产线的搬迁以及开始重新联络客户及接受预订,期後逐步恢复生产特种氟化物产品。预计在此之後该分部特种氟化物产品的生产和销售将逐步回升至该分部先前的创收水平。

本集团润滑油添加剂分部的收入录得约 7.1%的轻微下滑,由 2016 年的人民币 2,337.4百万元回落至 2017 年的人民币 2,171.7 百万元。该跌幅主要是由於国内主要客户对润滑油添加剂单剂产品的需求量下降,导致 2017 年国内销售收入相比 2016 年减少约14.5%。另一方面,2017 年该分部出口销售收入持续增长,按年相比增长了 29.8%,该增长主要与海外大客户对润滑油添加剂复合剂产品需求量大增有关。海外客户的销售收入占润滑油添加剂分部总销售收入的比例由 2016 年的 16.7%上升至 2017 年的23.3%。目前,此分部的主要客户中包括五家全球十大石油公司。在本集团新委任的润滑油添加剂分部首席执行官的领导下,我们期望在稳守国内市场位置之余,将进一步加快拓展海外市场。该分部之毛利率在 2017 年保持在约 43.9%,与 2016 年的 44.0%相若。由於销售减少,毛利由 2016 年约人民币 1,027.6 百万元减少至 2017 年约人民币953.8 百万元。

於 2017 年 12 月 31 日,本集团之现金余额(包括银行存款、现金及现金等价物)约为人民币 3,285.7 百万元(未经审核),而贷款及股东贷款总额约为人民币 2,896.8 百万元(未经审核)。

上述财务资料未经本公司核数师审核或审阅。本公司核数师已开始 2017 年度财务报告之审核工作。

业务更新

阜新恒通的搬迁进展

诚如本公司 2017 年 8 月 18 日公告所述,本公司在 2017 年中决定将阜新恒通之生产线整体迁往本集团位於锦州市的霸王庄生产基地。本公司其後一直积极办理相关审批手续及准备相关的搬迁项目建设工作。目前,本公司预期环保部门将於近期召开评估论证会就此项目出具环评批覆。

本公司搬迁项目团队对阜新恒通生产线拆卸下来的设备进行了仔细的评估。评估结果比预期更为正面,大部分设备可搬迁至霸王庄生产基地进行安装再用,相比早前预期可以节约与搬迁相关的时间及开销。而包括土建工程设计、工艺流程设计、平面布置设计、关键设备订货等在内的准备工作亦已经完成,土建基础工程已在 2017 年第四季度内大致完成。其他的项目建设工作将在收到正式环评批覆後立即起动。

本公司的预期目标维持在 2018 年第三季度完成生产线的搬迁、安装及调试,并分阶段开始试运行。搬迁以及余下的 TI 产品有限库存对特种氟化物分部造成的不利情况将会继续影响 2018 年全年业绩。

其他业务

特种润滑油生産及销售的新业务方面,本公司已采购二类、三类、四类及五类基础油,并做好相关生産准备。本公司已在 2017 年第四季度开始试生产以调试生产设备,并对不同的特种润滑油产品从中试推进至工业放大试产,效果理想。预计应用於农用机械及其他领域的特种润滑油产品将可以於 2018 年上半年开始陆续推出市场。

而润滑油添加剂分部方面,本公司已重启部分产能扩充计划,包括 T154 无灰分散剂及 T106 清净剂项目设施的建设,目前项目建设正按计划进行,目标维持预期於 2018年上半年完成。

本公司在拓展润滑油添加剂业务方面在国内一直处於领先地位。随着中国经济的发展和一带一路战略的实施,润滑油添加剂、特种润滑油、船用润滑油及其他相关产品需求必将稳步增长。此外,基於我们的管理团队在润滑油添加剂分部开拓海外市场方面的丰富经验及过往成绩,本公司对此分部业务的未来前景保持乐观。

延迟刊发 2017 年全年业绩及寄发 2017 年年报

由於延迟刊发 2014 年全年业绩、2015 年中期业绩、2015 年全年业绩、2016 年中期业绩、2016 年全年业绩及 2017 年中期业绩,故本公司将无法於 2018 年 3 月 31 日或之前刊发截至 2017 年 12 月 31 日止年度全年业绩(「2017 年全年业绩」)以及於 2018 年4 月 30 日或之前向股东寄发截至 2017 年 12 月 31 日止年度之年报(「2017 年年报」)。

董事会知悉延迟刊发 2017 年全年业绩及寄发 2017 年年报将分别构成不符合上市规则第 13.49(1)及 13.46(2)条之事项。

本公司将於适当时候就董事会会议及刊发 2017 年全年业绩、预计寄发 2017 年年报之日期以及任何其他重大消息刊发进一步公告以通知本公司股东。

有关复牌之月度更新

本公司根据上市规则第 13.24A 条刊发有关复牌进程的月度更新。兹提述本公司於2017 年 5 月 25 日、8 月 18 日、9 月 29 日及於其後每月末刊发之公告。

於本公告日,本公司已积极采取措施回应证监会的关注事项。本公司将继续回应证监会的关注事项使其满意,以便争取解除停牌。本公司将适时通过定期公告及/或进一步公告的形式,向股东及潜在投资者更新与此事项相关的任何重大进展。

本公司股票将继续暂停买卖直至另行通知为止。